На форекс устанавливается баланс сил.

По итогам прошедшей недели курс индекса доллара США DXY ICE снизился на 0,7% до значения 85,11. Снижение наблюдалось вторую неделю подряд. Итого, образно говоря, «недельный счет» с июля текущего года - 12:2 в пользу доллара. Озабоченность возможностью негативного влияния сильного доллара на экономическую ситуацию в США и в мире, высказанная некоторыми членами ФРС, а также неожиданное предложение главы ФРБ Сент-Луиса Джеймса Булларда повременить с окончательной ликвидацией программы QE3, послужили поводами для закрытия длинных позиций по доллару США и привели к восходящей коррекции по многим валютным парам против гринбэка.

Наступившая неделя не будет отличаться высокой насыщенностью макроэкономических публикаций. Больший акцент стоит сделать на технические уровни, достигнутые в ходе активной коррекции мировых валют против доллара США.

В понедельник, 20 октября к 10:00 мск пара евро/доллар торговалась по 1,2755. На дневном графике цена единой валюты «легла» на 21-периодную скользящую среднюю, в зоне которой встретились линии Тенкан и Киджун индикатора Ишимоку (ИИ). Такой «парад линий» встречается нечасто и его можно трактовать следующим образом. После всех волнений последнего времени - резкого падения курса евро и его отката, баланс сил участников рынка с разными временными горизонтами сделок сошелся на 1,2750-1,2760. Диапазон, который определяет краткосрочные (3 дня - 3 недели) ценовые уровни, 1,2500 - 1,2830. Прокол на 1,2885 «намекает» на возможность расширения верхней границы до 1,2930 с продолжением до 1,3000.

Источник: TeleTrade, евро/доллар, 1D.

С точки зрения фундаментальных показателей, на текущей неделе мы продолжим получать сигналы слабости экономики еврозоны. Согласно прогнозам, индексы менеджеров по снабжению (PMI) для валютного союза в целом, а также для Германии и Франции должны указать на замедление активности по сравнению с сентябрем, как в производственной сфере, так и в сфере услуг. Но с точки зрения рыночных ожиданий это никого не удивит. Только значительные отклонения от прогноза в ту или иную сторону вызовут повышенную активность. С другой стороны, поддерживающим для евро фактором являются риски для доллара, связанные с предстоящим заседанием ФРС США на следующей неделе. Данные по инфляции и рынку жилья США, которые будут получены позже на этой неделе, могут оказать разнонаправленное влияние на отношение к американской валюте. Но в целом, более вероятным сценарием является консолидация валютных курсов. При этом любые намеки на сдержанность Федрезерва в отношении стимулирующих мер, в том числе и причине чрезмерного усиления доллара США в последнее время, могут привести к продолжению коррекционного роста евро и других валют против «американца».

Пара доллар/иена после тестирования поддержки на 105,50 (с проколом до 105,19) поступательно восстанавливается. Текущий курс (на 107,30 ) тестирует снизу пробитую ранее поддержку на 107,40. Новостным поводом для восстановления пары, а также роста японского индекса Nikkei225, стали сообщения о реформе Государственного пенсионного инвестиционного фонда Японии, который управляет активами в 1,2 трлн. долларов. По информации СМИ, управляющая компания фонда изменит целевые показатели инвестиций и увеличит долю вложений в японские компании до 25% вместо прежних 12%, и при этом снизит вложения в государственные облигации с 60% до 40%.

Техническая картина по доллар/иене, в какой-то степени, коррелирует с графиком евро. Текущие котировки приближаются к 21-периодному мувингу и находятся в узком диапазоне между линиями Тенкан и Киджун ИИ. Таким образом, первые цели роста пары достигнуты. Краткосрочная перспектива будет зависеть от устойчивости сопротивления на 107,40. В случае пробоя открывается путь на 108,25. Альтернативный сценарий - это консолидация в узком диапазоне 107,40-106,50 до появления более выраженных драйверов в ту или иную сторону.

Источник: TeleTrade, доллар/иена, 1D.

Внутридневная картина указывает на склонность евро к падению в направлении 1,2725-1,2700, пока торги проходят ниже уровня 1,2780. Для доллар/иены напротив потенциал роста сохраняется пока курс выше 106,80 и первичная цель на 107,40 уже практически была достигнута в ходе азиатской сессии, но вполне возможен повторная попытка пробоя выше.

Удачи в трейдинге!