Срочно: цены на золото выросли до нового исторического максимума

• Золото достигло нового максимума выше 2490 долларов, поскольку инвесторы продолжают ожидать, что ФРС снизит процентные ставки в сентябре.
• Ранее цены на золото снизились после публикации сильных данных по розничным продажам в США.
• Снижение числа первичных заявок на пособие по безработице в США принесло больше позитивных новостей об экономике США, что помогло развеять опасения по поводу рецессии.
• Драгоценный металл, вероятно, продолжает снижаться в рамках бокового тренда.

Цена на золото (XAU/USD) в пятницу во время американской сессии подскочила до нового рекордного уровня, превысив 2490 долларов, поскольку инвесторы продолжают делать ставки на снижение процентных ставок Федеральной резервной системой (ФРС) в сентябре, несмотря на публикацию в четверг данных по розничным продажам, которые оказались лучше ожиданий.

Ранее в тот же день драгоценный металл отступил от ключевой линии сопротивления на графике в районе 2470 долларов, с которой он боролся большую часть предыдущей части недели.

Снижение было вызвано более хорошими, чем ожидалось, данными по розничным продажам в США, которые в июле составили 1,0% в месячном исчислении, что значительно превысило оценки экономистов в 0,3% и сигнализировало об изменении июньского показателя на 0,2%, пересмотренного в сторону понижения.

Быки по золоту взяли передышку после сильных данных по США

"Быки" по золоту взяли передышку после выхода более сильных, чем ожидалось, макроэкономических данных по США в четверг. Это не только поставило под сомнение мнение о том, что экономика США рискует впасть в рецессию, но и укрепило доллар США (USD), в котором в основном оценивается золото, и скорректировало ожидания инвесторов относительно будущей динамики процентных ставок в США.

Аналитики расходятся во мнениях относительно общей значимости этих данных. Ульрих Лойхтманн, руководитель отдела валютных исследований Commerzbank, предостерегает от чрезмерного оптимизма, поскольку розничные продажи являются отстающим экономическим показателем.

“В случае гипотетической грядущей рецессии рынок труда США, безусловно, пострадает лишь с задержкой во времени. И только тогда американский потребитель, как правило, замечает это”, - говорит Лейхтманн.

“Вы помните Тома и Джерри? В мультфильме вы часто видите, как кот Том сбегает с обрыва и какое-то время продолжает лететь по воздуху, прежде чем разбиться еще сильнее. Если экономика США в ближайшем будущем скатится в рецессию, мне кажется вероятным, что розничные продажи в США будут демонстрировать аналогичное поведение”, - добавляет он.

Экономисты Capital Economics, напротив, настроены более позитивно и озаглавили свою заметку “Не делайте ставку против американского потребителя”.

“В июльском отчете по розничным продажам не было почти ничего, за что ”вечным медведям" было бы зацепиться", - говорится в отчете. -“Это увеличивает вероятность того, что ФРС начнет свой цикл смягчения с снижения ставки на 25 б.п. в сентябре, а не на 50 б.п., как это недавно предполагалось на рынках”, - добавляет он.

Рынок труда США также демонстрирует признаки устойчивости

В дополнение к сильным данным по розничным продажам в США, опубликованные в четверг данные также показали, что число первичных заявок на пособие по безработице в США снизилось до 227 тыс. с пересмотренных в сторону повышения 234 тыс., что указывает на восстановление на рынке труда, что является еще одним позитивным фактором для экономики США.

Capital economics объясняет обнадеживающие данные по занятости быстрым преодолением временных негативных факторов – урагана "Берилл" и временной остановки автомобильных заводов в Мичигане.

Технический анализ: золото отступает от потолка диапазона

Золото вырвалось из диапазона, в котором оно торговалось с июля на внутридневной основе, и угрожает продолжить рост по мере того, как прорыв развивается и набирает обороты.

4-часовой график XAU/USD

Золото поднялось вверх, продолжая долгосрочный бычий тренд, который существовал до формирования диапазона. Золото находится в процессе решительного преодоления верхнего предела диапазона. Закрытие на 4-часовой основе значительно выше максимумов диапазона, насколько это возможно, подтвердит прорыв вверх. Тогда можно было бы ожидать, что такой прорыв достигнет отметки в 2550 долларов, нового исторического максимума, рассчитанного путем использования коэффициента Фибоначчи 0,618 для высоты диапазона и экстраполяции его выше.

Решающим прорывом будет тот, который характеризуется длинной зеленой свечой, которая четко пробила уровень и закрылась вблизи его максимума, или тремя зелеными свечами подряд, которые пробили уровень.